本報記者 冷翠華

　　自2022年11月25日至今年7月25日，個人養(yǎng)老金制度正式啟動實施已滿8個月。如今，個人養(yǎng)老金產(chǎn)品總量已達674款，涵蓋儲蓄類產(chǎn)品、基金產(chǎn)品、保險產(chǎn)品以及銀行理財產(chǎn)品。

　　個人養(yǎng)老金制度運行以來，業(yè)界也反饋了一些問題并提出相關(guān)建議，例如，提高參加者選購產(chǎn)品的便捷度，引入兩種不同的稅制模式供參加人選擇，擴大參加面等，以期把養(yǎng)老第三支柱做大做強。

　　基金產(chǎn)品達152只

　　保險產(chǎn)品達39款

　　截至7月24日記者發(fā)稿，根據(jù)國家社會保險公共服務平臺等公開信息統(tǒng)計，目前個人養(yǎng)老金產(chǎn)品總量已達674款。

　　從個人養(yǎng)老金“產(chǎn)品圈”來看，其中儲蓄類產(chǎn)品數(shù)量最多，達465款。不過，儲蓄類產(chǎn)品分屬多家銀行，一般消費者在哪家銀行開設個人養(yǎng)老金資金賬戶，就只能購買該行個人養(yǎng)老金儲蓄類產(chǎn)品。

　　從個人養(yǎng)老金基金產(chǎn)品來看，東方財富Choice數(shù)據(jù)顯示，截至目前共有個人養(yǎng)老金基金產(chǎn)品152只，與今年一季度末相比，新增了8只，最新總規(guī)模達50.03億元。從成立以來的凈值增長率來看，最高的凈值增長率為3.56%，共有66只基金的凈值增長率為正。不過，目前這些基金運作時間都還較短，大部分都在封閉期，短期收益率只能作為參考，并不代表未來走勢。

　　從個人養(yǎng)老金保險產(chǎn)品來看，目前共有39款產(chǎn)品，與4月底披露的數(shù)據(jù)相比，增加了7款產(chǎn)品。從參與的保險機構(gòu)來看，共涉及17家公司，以大型險企、銀行系險企和專業(yè)養(yǎng)老險公司為主。根據(jù)去年11月份原銀保監(jiān)會發(fā)布的《關(guān)于保險公司開展個人養(yǎng)老金業(yè)務有關(guān)事項的通知》，保險公司開展個人養(yǎng)老金業(yè)務需要滿足上年度末所有者權(quán)益不低于50億元且不低于公司股本(實收資本)的75%；上年度末綜合償付能力充足率不低于150%、核心償付能力充足率不低于75%；最近4個季度風險綜合評級不低于B類等要求。據(jù)此梳理，約有29家保險機構(gòu)可以參與該業(yè)務。

　　銀行養(yǎng)老理財產(chǎn)品方面，根據(jù)中國理財網(wǎng)信息，目前共有18款個人養(yǎng)老金理財產(chǎn)品。自2月24日以來尚未有進一步增加。

　　提高獲得感

　　提升繳存率

　　從個人養(yǎng)老金制度的運營情況來看，根據(jù)人力資源和社會保障部7月21日召開的新聞發(fā)布會，我國個人養(yǎng)老金先行工作平穩(wěn)有序，截至6月底，全國36個先行城市(地區(qū))開立個人養(yǎng)老金賬戶人數(shù)達4030萬人。

　　不過，在個人養(yǎng)老金的實際運作中，還存在一些問題受到關(guān)注。從實施情況來看，個人養(yǎng)老金實施3個月時，參加人數(shù)達2817萬人，此后開戶人數(shù)增速有所放慢。同時，“開戶熱繳存冷”的問題還較為明顯。記者隨機采訪了5位已開戶未繳存的參加者，他們提及的共同原因是，第一，開戶可以獲得獎勵；第二，個人養(yǎng)老金資金是超長期繳存，擔心其流動性；第三，從收益率來看，今年相關(guān)產(chǎn)品整體表現(xiàn)缺乏吸引力。

　　從消費者的投資體驗來看，個人養(yǎng)老金產(chǎn)品數(shù)量眾多但選購還會受到一些限制。例如，在京工作的王女士在一家銀行開設了個人養(yǎng)老金資金賬戶，在選擇產(chǎn)品時，她看中了一款保險產(chǎn)品，但在準備購買時，她發(fā)現(xiàn)，自己開戶的銀行尚未上線這款產(chǎn)品，轉(zhuǎn)而咨詢保險公司，得到的反饋是，目前該公司合作的銀行名單中并不包括她開戶的銀行。因此，王女士開了戶、存了錢，卻買不到自己想買的個人養(yǎng)老金產(chǎn)品。

　　對此，龍灣湖智庫首席經(jīng)濟學家陳輝對《證券日報》記者表示，目前個人養(yǎng)老金產(chǎn)品沒有統(tǒng)一的銷售平臺，主要是銀行代銷，這就使得參加人實際能買到什么產(chǎn)品，主要看金融機構(gòu)之間的對接情況，期待后期可以探索一種路徑，讓參加者實現(xiàn)真正的自由選購。

　　中國社會科學院社會發(fā)展戰(zhàn)略研究院研究員、世界社保研究中心秘書長房連泉表示，做大做強個人養(yǎng)老金制度要靠多方發(fā)力，一是加強宣傳，提升社會各界對個人養(yǎng)老制度的認知；二是發(fā)揮單位作用，通過工會、人力資源部門引導職工參保；三是增強個人養(yǎng)老金制度的真正吸引力。

　　在增強制度吸引力方面，房連泉提出了三方面建議，一是引入更靈活的稅制，促進中低收入群體加入個人養(yǎng)老金制度。二是通過完善制度設計，提升投資體驗，同時，增強支取使用上的靈活性，免除部分人對資金流動性的擔憂。三是持續(xù)改善投資產(chǎn)品的設計。

　　在提升投資體驗方面，房連泉認為，完善國家社會保險公共服務平臺，并統(tǒng)一與金融機構(gòu)進行鏈接，方面消費者查詢和自由選購。(證券日報)